الأداء والاختبارات التاريخية

يمكن لبيانات الأداء أن توفر فهماً، لكنها ليست دليلاً على النتائج المستقبلية.

تتغير ظروف السوق. يختلف التنفيذ. تختلف إعدادات المخاطر. لذلك يجب النظر إلى الأداء على أنه توضيحي وليس تنبؤياً.

تشرح هذه الصفحة كيفية إعداد الاختبارات التاريخية وأمثلة الأداء، وبالقدر نفسه من الأهمية، ما الذي لا يمكنها إخبارك به.

الاختبارات التاريخية هي محاكاة تُجرى على بيانات أسعار تاريخية باستخدام قواعد محددة مسبقاً.

يمكن أن تساعد في توضيح:

• كيف تصرفت الاستراتيجية في ظروف سوق سابقة
• وتيرة الصفقات وتوزيعها
• فترات التراجع والتعافي

الاختبارات التاريخية مفيدة لفهم السلوك، وليس للتنبؤ بالنتائج.

لا يمكن للاختبارات التاريخية أن تُراعي بدقة:

• الانزلاق السعري في الوقت الحقيقي
• تغيّر السبريد أثناء التقلبات
• اختلافات تنفيذ الوسطاء
• العوامل النفسية

ونتيجة لذلك، ستختلف نتائج التداول الحي دائماً عن نتائج الاختبارات التاريخية، وأحياناً بشكل كبير.

عند عرض الاختبارات التاريخية، تُجرى باستخدام:

• منطق استراتيجية ثابت قائم على قواعد
• بيانات أسعار تاريخية كانت متاحة في ذلك الوقت
• معلمات مخاطر محددة مسبقاً

لا يتم إجراء أي تحسين لِـ“مواءمة” النتائج مع فترات محددة. تظل قواعد الاستراتيجية دون تغيير عبر الاختبارات.

قد يختبر متداولان يستخدمان الاستراتيجية نفسها نتائج مختلفة جداً.

تنشأ الاختلافات من:

• المخاطرة لكل صفقة
• تحديد حجم الصفقة
• الأسواق المتداولة
• ظروف التنفيذ

لتهيئة المخاطر تأثير أكبر على النتائج مما يتوقعه معظم المتداولين.

يشمل التداول الحي عوامل لا يمكن للمحاكاة تكرارها بالكامل:

• تأخر التنفيذ
• تنفيذ جزئي
• فجوات السوق
• اتخاذ قرارات عاطفية

لهذا السبب، لا ينبغي أبداً اعتبار نتائج الاختبار ضماناً للأداء الحي.

تتجنب Lanami:

• أمثلة أداء معزولة لأفضل “فترة”
• ادعاءات مبالغاً فيها لمعدل الفوز
• توقعات أرباح افتراضية

الهدف هو وضع توقعات واقعية وتمكين المتداولين من تقييم الأدوات بمسؤولية.

عند مراجعة بيانات الأداء، ضع في الاعتبار:

• كيفية التعامل مع فترات التراجع
• ما إذا كانت المخاطر محددة بسقف
• كيف تتصرف الاستراتيجية في ظروف مختلفة

الاتساق وضبط المخاطر أهم من العوائد قصيرة الأجل.